Reddito passivo

Nella blogosfera si parla molto di reddito passivo. Purtroppo, questo termine è spesso usato in modo improprio e abusato. La verità è che il vero reddito passivo è una merce rara. Se fosse così facile guadagnare soldi senza lavorare, diventerebbe subito il discorso del mondo e tutti vorrebbero allontanarsi dal famoso schema metro-lavoro-dormire. Purtroppo, la stragrande maggioranza di noi deve ancora lavorare per sfamare le proprie famiglie e mandare avanti la società. Le persone che vivono con un reddito totalmente passivo rappresentano solo una piccola minoranza. Nel frattempo, possiamo consolarci integrando il nostro reddito da lavoro con un reddito passivo. Ma iniziamo a capire cosa significa esattamente.

Per i vari autori di Internet, il reddito passivo si caratterizza come segue:

• A differenza del reddito attivo, non dipende e non è proporzionale al tempo e allo sforzo dedicato al compito di generare reddito.
• Richiedono poca o nessuna partecipazione attiva da parte vostra, il che significa che guadagnate denaro anche quando non fate nulla.
• Non richiedono la vostra presenza fisica, il che significa che potete essere all'altro capo del pianeta e non cambierà nulla.
• La loro forza sta nell'automatizzare i compiti piuttosto che ripeterli.
• All'inizio richiedono tempo per l'installazione, durante il quale generano poche o nessuna entrata. In seguito, tuttavia, non richiedono praticamente alcuno sforzo e generano entrate 24 ore al giorno, 7 giorni alla settimana.
• Generano margini considerevoli perché i ricavi vanno direttamente a voi (e non al vostro capo).
• Siete il capo di voi stessi. Siete voi a decidere cosa deve essere fatto e quando.
• In genere sono tassati meno del reddito attivo.

Alcuni esempi di reddito passivo nella blogosfera:

• Affitto pagato dagli inquilini
• Copyright, brevetti, invenzioni
• Entrate pubblicitarie da un sito web
• Ricavi da un prodotto commercializzato sul web
• Commercio
• Dividendi azionari o cedole obbligazionarie
• Pensioni di vecchiaia
• Avvio/acquisto di un'attività commerciale

Analizziamo ciascuno di questi esempi per capire se si può parlare di reddito passivo o meno.

Affitti di immobili

La riscossione dell'affitto implica la gestione della proprietà e del flusso degli inquilini. Dovete assicurarvi che l'inquilino sia finanziariamente affidabile, monitorare il pagamento dell'affitto e, se necessario, reclamare gli importi non pagati, cosa che a volte può portare a procedure amministrative complicate e lunghe. Dovrete inoltre effettuare l'inventario di entrata e di uscita degli arredi, redigere/firmare il contratto di locazione, effettuare le riparazioni/ristrutturazioni necessarie all'immobile e così via. Se l'inquilino è affidabile e fedele e l'immobile è in buone condizioni, l'investimento in termini di tempo non è eccessivo, ma se non è così, le preoccupazioni e il tempo richiesto per la gestione possono diventare rapidamente significativi. Inoltre, non potete allontanarvi troppo a lungo (ad esempio, diversi mesi su un'isola calda), perché la proprietà e/o l'inquilino potrebbero richiedere la vostra presenza fisica. L'unico modo per garantire che gli affitti degli immobili siano davvero un reddito passivo è affidarne la gestione a un property manager. Tuttavia, questo vi costerà circa il 5% dell'affitto. In questo caso, il vostro unico compito sarà quello di approvare i lavori che devono essere eseguiti e di riscuotere l'affitto.

Copyright, brevetti, invenzioni

Comporre canzoni, scrivere un libro, sviluppare un software o un'applicazione per smartphone richiede tempo e fatica all'inizio. Il successo non è sempre garantito. Ma una volta terminato il lavoro e una volta che il prodotto funziona, non dovrete fare altro che riscuotere le royalties. Si può entrare in modalità autopilota, anche dall'altra parte del mondo, e incassare le entrate 24 ore al giorno. Purtroppo, questo tipo di approccio richiede competenze e talenti particolari. Quindi non è assolutamente accessibile a tutti.

Entrate pubblicitarie da un sito web

Questo è il classico errore. La grande bugia conosciuta da tutti nella blogosfera, tranne che da coloro che hanno appena iniziato. Molti siti vi parleranno e vi venderanno addirittura soluzioni per ottenere un reddito passivo dal web, quando in realtà stanno solo guadagnando sulla vostra credulità. Parliamoci chiaro: a meno che non si generi molto traffico, le entrate derivanti dalla pubblicità su Internet coprono a malapena i costi di hosting del sito. Anche se si opta per un hosting gratuito (cosa che non si può fare se si vuole fare qualcosa di serio), il guadagno è irrisorio. Potete ottenere lo stesso risultato semplicemente investendo in due azioni che pagano dividendi (vedi sotto), senza dover fare nulla.

A meno che non abbiate creato un sito davvero straordinario, non pensate di poter sfuggire a questa regola. La stragrande maggioranza dei siti sul Web genera poco traffico e pochi introiti pubblicitari. Inoltre, cosa forse più importante, la gestione di un sito web richiede molto tempo. Certo, potete optare per un sito statico con aggiornamenti poco frequenti, ma questo avrà il prezzo di una scarsa referenziazione e quindi di entrate ancora più modeste. Un blog genera più traffico e ricavi, ma richiede molto tempo per scrivere articoli, moderare e rispondere ai commenti, nonché per mantenere il sito dal punto di vista tecnico, svilupparlo e mantenerlo in elenco. Più volete distinguervi dagli altri blog, più dovrete lavorare non solo sulla scrittura, ma anche sul layout e sugli aspetti tecnici del sito. Quest'ultimo aspetto è spesso sottovalutato. Un blog serio richiede alcune competenze informatiche (html, php, mysql...) e molto tempo per metterle in pratica. Quale blogger non ha passato una notte insonne o sacrificato una giornata a causa di un problema tecnico sul proprio sito?

In breve, il rapporto tra profitto e investimento nel blogging è davvero molto basso. È tutto fuorché un reddito passivo. La confusione deriva, ovviamente, da quei truffatori del web che vi vendono la soluzione miracolosa per diventare ricchi con il blogging, ma non solo. La confusione deriva anche dal fatto che le entrate pubblicitarie possono essere guadagnate 24 ore su 24, 7 giorni su 7, ovunque vi troviate nel mondo e in qualunque modo vogliate organizzarvi. Si può scrivere un blog quando e dove si vuole, purché si sia connessi al web. Purtroppo, però, il guadagno è davvero troppo esiguo, soprattutto se si considera il tempo che richiede.

Ricavi da un prodotto venduto sul web

Per ovviare a questo problema, molti blogger si sono rivolti alla commercializzazione di prodotti attraverso il loro sito. Sebbene questa strategia sia molto più efficace in termini di profitti rispetto all'approccio pubblicitario, non richiede comunque meno lavoro, anzi.

Vendere prodotti richiede competenze tecniche, sviluppo e quindi tempo extra, almeno all'inizio. Poi, se è fatta bene, a certe condizioni si può dire che si va in modalità automatica. Questo è ciò che accade con i prodotti digitali, come gli e-book o gli accessi a pagamento. I prodotti fisici, invece, richiedono una gestione, a meno che questo compito non venga esternalizzato. In tutti i casi, l'interfaccia tra il sito stesso e il metodo di pagamento deve essere il più possibile automatizzata, altrimenti sarà necessaria una grande gestione manuale.

Anche in questo caso, come per le entrate pubblicitarie, non aspettatevi miracoli. È certamente un po' più redditizio e, anche se la tecnologia consente di automatizzare il più possibile i vari compiti, il sito dovrà comunque essere mantenuto aggiornato per garantire che sia correttamente referenziato. Quindi il lavoro è ancora molto, ma le entrate sono tutt'altro che straordinarie. Ancora una volta, non possiamo parlare di reddito passivo.

Commercio

Alcune persone praticano il trading, una tecnica che consiste nell'acquistare un titolo quotato in borsa nella speranza di venderlo a un prezzo più alto poco dopo. Alcuni vendono addirittura le azioni lo stesso giorno, sperando di ottenere un piccolo guadagno giornaliero, senza mantenere una posizione aperta dopo la chiusura del mercato. Questo è noto come day trading. Le statistiche dei broker statunitensi mostrano che il 90% di questi trader perde denaro. È chiaro che questa attività richiede tempo per monitorare non solo durante il giorno, ma anche per raccogliere informazioni al di fuori degli orari di apertura del mercato. Senza contare che si tratta di un'attività a dir poco stressante, in quanto il day trader deve garantire il proprio reddito su base giornaliera. Anche se il trading si svolge su periodi più lunghi, il lavoro di monitoraggio e di raccolta di informazioni è sempre molto presente.

Il trading vi permette di gestire il vostro tempo come volete, e potete farlo da qualsiasi parte del mondo. D'altra parte, non si può dire che il proprio reddito sia indipendente dalla ripetizione delle attività svolte, soprattutto nel caso del day trading. In ogni caso, siete obbligati a piazzare ordini sul mercato azionario per ottenere profitti (ma anche perdite). Alcuni ordini possono essere semi-automatizzati, ma è comunque necessario impostarli. In ogni caso, se non fate nulla, non guadagnerete nulla. Il trading richiede una gestione attiva. Quindi, ancora una volta, siamo lontani da quello che si potrebbe definire un reddito passivo.

Dividendi e cedole

I dividendi sono la parte degli utili di una società che viene ridistribuita agli azionisti. Le cedole rappresentano gli interessi pagati da un'obbligazione al suo possessore. Da un lato, il detentore di un'azione riceve la sua parte di profitto; dall'altro, il detentore di un'obbligazione viene remunerato per aver prestato denaro. I due metodi possono essere di natura diversa, ma in ultima analisi l'approccio per guadagnare reddito passivo da questi due tipi di investimento è abbastanza simile. L'obiettivo è quello di selezionare un insieme di titoli di qualità che paghino al proprietario un reddito a intervalli regolari (di solito trimestrali, annuali, o talvolta mensili o semestrali). Se all'inizio il processo può richiedere un po' di tempo per selezionare le posizioni giuste, in seguito richiede un follow-up molto ridotto, a condizione che il lavoro iniziale sia stato svolto correttamente.

Naturalmente è possibile combinare azioni che pagano dividendi e obbligazioni che pagano cedole. Il grande vantaggio delle azioni che pagano dividendi è che probabilmente crescono con gli utili, quindi non solo potete coprirvi dall'inflazione, ma potete anche aumentare il vostro reddito anno dopo anno, senza alcuno sforzo aggiuntivo. I dividendi e le cedole sono davvero una fonte di reddito passivo. Gestite il vostro tempo come meglio credete, da qualsiasi parte del mondo, e continuate a riceverli, qualunque cosa facciate e senza alcun aiuto esterno.

Avvio/acquisto di un'attività commerciale

Molti credono anche che sia possibile avviare un'attività in proprio o rilevarne una esistente, per diventare il capo di se stessi. Ma essere il capo di se stessi è tutt'altro che rilassante. Dovete già essere in grado di generare profitti, il che non è così facile. Dovete garantire la sopravvivenza a lungo termine dell'azienda ed essere in grado di pagare non solo voi stessi, ma anche i vostri fornitori e gli eventuali dipendenti. Dovete anche gestire i conflitti con loro, assumerli e licenziarli, e così via. In ogni caso, prima di poter delegare questi compiti ad altre persone, dovrete già aver raggiunto dimensioni sufficientemente grandi e sarete ancora i responsabili ultimi di tutto ciò che accade. No, la gestione di un'azienda è tutt'altro che un reddito passivo.

Conclusione

Come ho detto nella mia introduzione, il reddito veramente passivo è molto raro. Tralascio volutamente i diritti d'autore, i brevetti e le invenzioni, che sono accessibili solo a una ristretta élite. In definitiva, solo i dividendiLe cedole obbligazionarie e gli affitti di immobili con l'aiuto di un gestore immobiliare sono veramente passivi, nel senso che non dipendono da alcuno sforzo da parte del proprietario. Se il proprietario dorme, è in vacanza, è malato o semplicemente ha cose più interessanti da fare, continuerà a ricevere il reddito. E quasi dimenticavo le rendite pensionistiche. Naturalmente si tratta di un tipo di reddito passivo 100%. Ma chi vuole lavorare fino a oltre 60 anni per beneficiarne?