Fondo di emergenza

Gli investitori principianti sono spesso desiderosi di investire i loro primi risparmi nel mercato azionario. Ha accumulato un piccolo gruzzoletto e non vede l'ora di vederlo crescere. Fa i suoi piccoli calcoli fissando obiettivi di redditività e sviluppa da questo punto vari scenari. Le sue prime domande ruotano soprattutto attorno al numero di titoli da possedere nel proprio portafoglio, cercando di risolvere il problema della quadratura del cerchio: come si può, con un portafoglio piccolo, essere sufficientemente diversificato, senza pagare troppe commissioni di intermediazione? Lasciamo che gli investitori che non hanno affrontato queste domande alzino la mano!

Tuttavia, prima di investire in borsa, chi cerca l’indipendenza finanziaria dovrebbe iniziare mettendo in sicurezza le proprie fondamenta. Prima di guardare al futuro, dobbiamo regolarizzare il passato e preservare il presente. Ciò significa innanzitutto che i debiti basati sul credito al consumo vengono cancellati. A differenza dei prestiti contratti per acquistare un bene, come una casa, questi debiti si basano esclusivamente sulle spese e ti rendono solo un po’ più povero.

Per garantire il presente, e prima di investire, è necessario assicurarsi che gli eventi della vita non possano avere alcuna influenza su di te. Questo è ciò che fa la differenza tra ricchi e poveri. Quante volte avete sentito che qualcuno non è più riuscito a pagare le bollette a causa di una spesa imprevista, come ad esempio il dentista? È necessario pianificare questo tipo di inconveniente e non fare più affidamento sulla fortuna. Prima o poi questo accade e, se non sei pronto, dovrai contrarre debiti inutili.

L'investitore alle prime armi ha fretta di investire i suoi risparmi in modo che gli portino un valore aggiunto. Ma se non si è provveduto preventivamente a tenere un fondo di emergenza per questo tipo di eventi, allora rischia di dover vendere tutti o parte dei suoi titoli, in cambio di commissioni di negoziazione e con minusvalenze. È molto frustrante avere accumulato royalties e non poterle investire a spese di un fondo di emergenza, ma è ancora più doloroso dover vendere le proprie azioni nel peggior momento possibile.

Un fondo di questo tipo offre il vantaggio opposto, quello di avere liquidità in abbondanza in caso di forte calo degli indici di borsa. Alcuni sostenitori dei fondi di emergenza grideranno allo scandalo, ma personalmente penso che questa manna dovrebbe essere utilizzata per eventi eccezionali nella vita e i crolli dei mercati azionari sono uno di questi. Naturalmente, se si procede in questo modo, qualsiasi altro investimento sarà vietato prima della ricostituzione del fondo.

Un altro vantaggio significativo di questa riserva è quello di potersi assicurare contro i piccoli rischi della vita. Dovresti sapere che le compagnie di assicurazione addebitano circa 15-20% spese “amministrative” sui tuoi rischi. Ciò significa che nei premi pagati, nella maggior parte dei casi sottovuoto, un quinto dell'importo va direttamente a pagare gli stipendi degli assicuratori. Il resto coprirà i rischi di altri assicurati o, nel migliore dei casi, uno dei vostri sinistri, purché l'assicurazione non sia esigente, come spesso accade ancora. Invece di giocare a questo piccolo gioco, pianifica questi intoppi nella vita e adatta di conseguenza il tuo fondo di emergenza.

Quanto mettere in questa riserva? Dipende dal tuo stile di vita e dagli eventi che intendi affrontare. Ne citiamo alcuni in blocco:

• Spese mediche/dentistiche
• Furto di un portafoglio
• Tasse
• Cambio auto
• Riparazione in casa
• Perdita di posti di lavoro
• Crollo del mercato azionario
• Bene
• Onorari dell'avvocato

L'elenco può essere lungo. L'importante è definire chiaramente cosa si vuole coprire con questo fondo, impostare il budget di conseguenza e rispettarlo. Ciò significa che non puoi utilizzare questo importo per eventi che non rientrano nell'ambito che hai definito, come ad esempio una vacanza (anche se potresti se il tuo fondo è stato aumentato... ma in questo caso sarebbe meglio creare un nuovo fondo appositamente per le feste).

Quindi quanto? È chiaro che non è possibile assicurare e prevedere tutto. L’assicurazione è lì per i problemi più grandi. Se decidi di attenerti alle emergenze nel senso stretto del termine, dovrai essere in grado di coprire un minimo di 3 mesi di spese. Se adotti una definizione più ampia di emergenza, punta a un minimo di 6 mesi di spese. Ciò significa che il tuo capacità di risparmio è essenziale. Più puoi mettere da parte, meno fondo di emergenza avrai bisogno. Quindi, se riesci a risparmiare 30% del tuo reddito netto, avrai bisogno di un fondo di emergenza minimo equivalente a 2,1 mesi di stipendio.

Anche la tua capacità di risparmio è importante per costituire questo fondo di emergenza. Nell'esempio sopra ci vorranno 7 mesi per costituire il fondo minimo, che rimane ragionevole. Che si tratti di costituire questa riserva o di risparmiare in vista di investire i propri soldi in borsa, il principio rimane lo stesso: è necessario pagarti prima, accantonando sistematicamente una parte delle entrate, al lordo delle spese. Finché il fondo non è pieno, o se dovesse essere utilizzato per un’emergenza, i risparmi dovrebbero essere utilizzati prima per ricostituire le riserve.

È vero che all'inizio può essere demotivante sapere che hai dovuto lavorare sodo per mettere da parte un po' di soldi per investire i tuoi soldi in borsa. E lì dovremmo aspettare ancora più a lungo per poter costituire ulteriori riserve di liquidità. Ma questo fondo di emergenza permette di dormire sonni tranquilli e quindi di non lasciarsi prendere dal panico al minimo sussulto del mercato azionario, che è il punto debole di molti investitori, soprattutto all'inizio.

La costituzione di un fondo di emergenza ti aiuta a prendere coscienza della capacità di accumulare riserve di liquidità. Sul mercato azionario è meglio essere pazienti, aspettare il proprio turno avendo abbastanza liquidità, acquistare grandi posizioni a buon prezzo, piuttosto che sprecare commissioni di intermediazione significative per acquistare solo poche centinaia di dollari di azioni. Naturalmente, il tuo banchiere ti dirà esattamente il contrario...