iShares Dow Jones Intl Select Div Idx (IDV) - NYSEArca

El ETF iShares Dow Jones Intl Select Div Idx (IDV), que cotiza en NYSE Arca, es parte de mi estrategia de inversión ETFs internacionales y de dividendos ex-US. Con ello se busca obtener una rentabilidad por dividendo sólida y progresiva, protegiéndose al mismo tiempo del riesgo monetario y de mercado. El ETF tiene como objetivo replicar el índice Dow Jones EPAC Select Dividend invirtiendo al menos 90% de sus activos en valores y recibos de depósito del índice subyacente. Este último se compone de valores que tienen un historial de proporcionar rendimientos de dividendos relativamente altos.

El ETF le permite completar su cartera con empresas de primera línea que pagan dividendos en Europa, Asia, Australia y Canadá, proporcionando así una buena diversificación sectorial, geográfica y monetaria.

Lanzado en diciembre de 2005, el índice Dow Jones EPAC Select Dividend mide el desempeño de las 100 empresas no estadounidenses que pagan mayores dividendos en los mercados desarrollados, según los criterios de selección que se describen a continuación. Los mercados representados son Canadá, Europa Occidental, Japón, Australia, Singapur y Hong Kong.

Para ser incluido en el índice: 

• Las empresas deben haber pagado dividendos en cada uno de los tres años anteriores.
• el dividendo por acción del año anterior debe ser mayor o igual al promedio de tres años
• el índice de cobertura de seguridad (inverso de ratio de pago) sobre un promedio de 5 años debe ser mayor o igual a 2/3 del índice de cobertura promedio de 5 años del Dow Jones Global Index del país al que pertenece, o mayor que 118%
• El beneficio por acción debe ser positivo en los últimos doce meses.
• el valor debe tener un volumen de negociación diario promedio durante los últimos tres meses de al menos $ 3 millones.

10 títulos principales
Neopost (E:NEO) 4.74% Cmnwlth Bk de Aust (E:CBA) 4.10% Británico Bitter Tobacco (E:BATS) 3.13% Eni (E:ENI) 2.94% Royal Dutch Shell (E:RDSA) 2.61% Ncc (NCC-B) 2.52% Nacional Australia Bk (E:NAB) 2.49% Hennes & Mauritz (HM-B) 2.14% Total (E:FP) 2.11% Provident Finl (E:PFG) 2.07%

Distribución sectorial

Distribución geográfica

 

IDV ofrece un atractivo rendimiento medio de 5.33%. Además, el dividendo está creciendo a una tasa media anual correcta de 9.51%. La volatilidad del CHF, gracias a la diversificación sectorial, geográfica y monetaria, sólo asciende a 15.17%, lo que es apreciable. Las comisiones por gestionar el ETF son mínimas, 0,5%.

IDV es una acción perfecta para diversificar una cartera fuertemente orientada al dólar, que suele ser el caso cuando se sigue una estrategia de dividendos crecientes. Gracias a la ausencia de valores estadounidenses, así como a una amplia diversificación internacional, el ETF muestra uno a $riesgo nulo. Esto significa que una variación del dólar no tiene ningún impacto en el valor del título en CHF.

Sin lugar a dudas, IDV tiene algunas características interesantes para un pagador de dividendos en crecimiento. Además de los interesantes ingresos que aporta, permite protegerse contra el riesgo monetario. Con una calificación de *** En definitiva, se trata de un valor que ofrece una buena relación rentabilidad/riesgo. Se trata de una acción que podría volverse interesante si el precio baja, por ejemplo. Así que mantente atento en 2014...

Fuentes: Yahoo Finance, Swissquote, S&P Dow Jones Indices, money.usnews.com