Investir pour devenir financièrement indépendant
Investir pour devenir financièrement indépendant
L’année 2010 se termine en queue de poisson puisque la très forte chute du dollar (-2.81%) de la semaine passée a plombé la performance de notre portfolio. Nous tombons en effet à -7.23%, alors que le SMI est lui descendu à -1.78% (depuis le lancement de notre portfolio au 03.02.2010). Le dollar n’excuse cependant pas […]
Que l’année 2011 vous apporte bonheur et prospérité ! Lire la suite »
Notre portfolio n’est pas à la fête cette semaine. Nous tombons en effet à -4.37%, alors que le SMI est passé dans la zone positive, à 0.19%. Deux raisons peuvent expliquer cette baisse. Tout d’abord les titres du portfolio sont peu volatiles et peu corrélés avec le marché (beta inférieur à 1). Cela signifie que
Tout comme le SMI, notre portfolio a progressé la semaine passée, pour atteindre -2.76% depuis le 3 février dernier. Le marché suisse atteint désormais -0.23% depuis cette même date. Rappelons que nos titres sont de nature défensive et que notre objectif premier n’est pas de battre le marché, mais de se rapprocher de sa performance
En plus d’habiller chaudement les consommateurs avec sa marque phare North Face, VF Corp (NYSE: VFC) réchauffe également les portefeuilles des investisseurs avec un rendement attractif de 3.3%. Malgré une volatilité notable, l’entreprise se distingue par 37 années consécutives d’augmentation des dividendes et un ratio de distribution prudent de 46.13%.
Le portfolio affiche une baisse de -3.04% la semaine dernière, contre -0.52% pour le SMI, malgré l’excellente performance de CenturyLink (CTL). Bien que nos positions défensives aient tendance à sous-performer lors des corrections haussières du marché, la volatilité du portfolio reste maîtrisée à 12.29%, nettement inférieure à celle du SMI à 17.59%.
La performance de notre portefeuille s’améliore significativement par rapport au SMI, avec un écart réduit à -2.21% contre -1.71%, porté notamment par l’excellente progression d’ADP sur le Nasdaq. La volatilité maîtrisée et le ratio de Sharpe en progression témoignent d’une gestion optimisée du risque, malgré l’impact négatif des fluctuations du dollar.
Malgré la baisse récente des marchés, notre portefeuille maintient une performance relativement stable grâce à ses positions défensives et à l’évolution favorable du dollar. La volatilité reste maîtrisée à 12.32% contre 17.57% pour le SMI, tandis que McDonald’s continue de surperformer le S&P 500 malgré une volatilité accrue.