Hello l’équipe,

Petite mise à jour de mon portfolio.

NB : Le yield est calculé en CHF et par rapport au prix d’achat ; seul CSGN (qui ne fait pas partie de la stratégie Dividend Growers) l’a baissé durant la période observée.

J’ai vendu ZURN puis racheté un peu moins cher (pour changer de prestataire sans frais inutiles et par la même occasion augmenter sa part). Par rapport à cette transaction, la valeur entre parenthèse indique la performance et le yield en rapport avec mon achat initial.

J’ai finalement réussi –avec beaucoup de patience – à vendre FTR  avec +/- 0% loss (en tenant compte des dividendes bien sûr).

ASCN a été vendu avec 4.5% de gain (11% en tenant compte des div) car il ne correspondait pas aux critères « Dividend Grower » auxquels je veux que toutes les lignes de mon portfolio adhèrent. (J’attends toujours le jour où CSGN veuille bien montrer quelques signes encourageants…. Surtout que c’est maintenant la seule valeur qui se trouve chez le prestataire dont j’aimerais me libérer)

Dans les nouveautés depuis juillet 2013 (et avec toutes les réserves que l’on peut émettre sur une analyse à court terme d’une stratégie à long terme), HP se révèle être un excellent choix. AWR tient bien la route (remarque, je n’en attendais pas moins pour un Dividend Champion).

J’ai rajouté dernièrement TGT, Dividen Champion bien sûr, qui s’est « laissé » pirater les données personnelles de ses clients (y compris cartes de crédit)ce qui a drastiquement fait chuter son cours. Profitons!

Je désirais NESN depuis longtemps. Il a fallu attendre la dernière baisse de mi-mars pour que ma valeur buy-in soit atteinte.

Il me reste encore un peu de cash et j’hésite maintenant entre T et CVX qui sont deux solides Dividend Growers plutôt sous-évaluées en ce moment (en fait les deux meilleures valeurs selon une stratégie analogue à celle du site de Jérôme : http://www.scottsinvestments.com/2014/03/06/march-high-yield-dividend-champion-portfolio/). Mais j’ai déjà HP en lien avec le pétrole et, malgré les juteux dividendes des télécoms, je n’ai vraiment pas envie de renouveler une expérience FTR-like avec T… Des opinions ?

Hello l’équipe,

Je profite de cette journée hivernale pour remplir ma déclaration d’impôts (…!) et faire une petite mise à jour de mon portfolio.

// La fonction TABLEAU n’existe plus ?! J’ai du me taper le code HTML pour éviter quelque chose de trop indigeste ^^

NB : Le yield est calculé en CHF et par rapport au prix d’achat une fois les dividendes reçus; ceux de NB : ROG (mars) ZURN (avril) CSGN (mai) et NESN (avril) ne sont pas encore rentrés, d’où la baisse du yield effectif par rapport à ma dernière synthèse.

ROG et ZURN : les deux « piliers de bar » de mon portfolio. Je les apprécie toujours autant (cf. mon premier post pour plus d’info). De plus, par une pirouette comptable, les dividendes de ZURN n’en sont pas réellement et ne sont du coup pas soumis à l’impôt, agréable.

MCD est très stable. C’est une des valeurs les plus défensives de mon portfolio. J’apprécie surtout le côté « real estate » de cette société (beaucoup plus que leurs frites) qui bétonnent solidement sa valeur.

AWR se porte très bien. Une jolie performance de 20.53% dans l’année et – surtout – un dividende qui augmente. On dit qu’il faudrait toujours savoir dans quoi on investit. J’avoue connaître assez peu cette société.

HP, après une première année exceptionnelle, a suivi assez logiquement la courbe du pétrole et se retrouve à des niveaux quasi identiques à ceux de mon achat (en juillet 2013). J’ai hésité un moment à grossir la position mais j’ai déjà CVX qui baigne dans l’or noir. Là aussi, un dividende qui augmente régulièrement.

TGT, « le canard boiteux qui finalement n’a pas l’air si méchant que ça» dixit Jérôme, se porte à merveille et se paie même le luxe d’être la performance annuelle numéro 1 de mon portefeuille (38.24% sans div). Je compte toutefois le vendre tout bientôt car je pressens un retour de bâton (je m’explique ci-dessous).

PM ressemble beaucoup à MCD : cours extrêmement stable et des dividendes qui montent lentement mais surement.

CVX est à mon avis une bonne société achetée au mauvais moment. Malgré la baisse (chute ?) du cours du pétrole, je trouve sa performance pas si décevante que ça. A moyen terme il devrait devenir une belle valeur.

Par rapport à mon choix de vendre un Dividend Grower (TGT) :
Je suis quelqu’un de très patient et je souhaite suivre quasiment aveuglément la stratégie que je choisis. Toutefois, je regrette quand même (un peu) de ne pas avoir vendu HP quand il se vendait à $110 cet été. Quitte à le racheter quand/si je trouve que son cours est à nouveau sous-évalué. Je vais donc modifier légèrement mes critères pour la vente d’une position.

Avant c’était :
if ($Position == Dividend Grower) {
KEEP $Position;
} else {
SELL $Position;
}

Désormais, une position sera potentiellement « vendable » si sa performance (sans dividendes) atteint plus de 30% et que sa performance annuelle dépasse les 20% (en ce moment, AWR et TGT sont « vendables »).

Sans changer mon fusil d’épaule (j’ai toujours la volonté de n’avoir plus que des « Dividend Growers » dans mon portefeuille), je me laisse une ouverture sur une stratégie basée sur un moins long terme et profiter de récolter les fruits s’ils deviennent vraiment goûteux.

Pour la suite, j’ai un peu de cash et je souhaite investir dans 2-3 nouvelles lignes. Le mini-crash suisse ouvre des opportunités. Des idées / suggestions ? (Je sais bien que le site en est rempli mais il est toujours agréable de lire quelques avis émis par des personnes sur ce forum)

TGT vendu (à$76.95) avec une prise de bénéfice de 39%.

Achat de SNH (à $22.22) cette semaine et tout bientôt DOV.

Buongiorno,

Il est venu l’heure de la mise à jour annuelle de mon portfolio.

Part Ticker Perf (sans div) Yield
10.9% ROG 41.28% 4.80%
3.2% CSGN -70.54% 2.30%
10.2% MCD 40.61% 3.76%
9.1% AWR 38.97% 3.03%
5.9% HP -6.29% 4.03%
8.8% ZURN -9.78% 5.94%
9.3% PM 31.26% 5.06%
7.6% NESN 8.62% 3.31%
5.4% CVX -13.10% 3.93%
6.1% SNH -23.25% 10.10%
6.6% DOV -7.43% 2.26%
8.3% EMR 7.12% 4.75%
8.6% SKT 9.12% 5.46%

NB : Le yield prend en compte uniquement les dividendes reçus, convertis au besoin en CHF, par rapport au prix d’achat

Performance annuelle moyenne (avec dividendes) : 4.72%
Positions gardées en moyenne 880 jours

CSGN fait toujours autant tâche; je ne sais pas trop quoi en faire…

La performance de SNH n’est pas vraiment glorieuse non plus mais offre de jolis dividendes. Selon le site de Jérôme (stratégie REITs & MLPs), c’est une valeur avec de bons fondamentaux.

Je suis étonné de la relative bonne tenue des mes valeurs pétrolières.

Dans mon portfolio, MCD se révèle être l’atout numéro 1 de 2015. PM suit juste derrière.

J’ai créé un petit indice qui permet de noter les différentes lignes (et éventuellement décider quand rajouter ou vendre) en tenant compte des différents paramètres de la stratégie suivie. Les valeurs qui s’en sortent le mieux sont (dans l’ordre) PM, AWR, MCD et ROG.
Les moins bonnes : CSGN (évidemment, comme elle n’est pas un Dividend Grower) et DOV

%       Ticker Perf (sans div) Yield
9.4%    ROG 47.56% 4.18%
2.7%    CSGN -69.73% 2.19%
5.7%    HP 8.03% 3.91%
8.9%    ZURN 9.58% 6.31%
6.6%    NESN 13.41% 3.42%
6.1%    SNH -10.24% 6.83%
7.1%    SKT 8.15% 3.81%
4.8%    SYNA -24.76% 0.00%
6.5%    TGT 0.59% 2.56%
7.6%    DIS 18.23% 2.55%
7.7%    ULVR 17.18% 0.00%
6.3%    VFC -8.92% 0.00%
6.6%    TEVA -0.33% 0.00%
6.7%    KO 1.93% 0.00%
7.5%    HRL -0.80% 0.00%