La domanda che mi preoccupa davvero è: è possibile per uno svizzero moltiplicare i suoi guadagni utilizzando il credito di margine offerto da IB (tasso < 1%), senza incorrere negli svantaggi dell'operatore di borsa, tassato sui suoi guadagni di capitale, AVS compreso? . Con IB e anche con i titoli più solidi, potresti moltiplicare i tuoi investimenti per 4. Rendimenti regolari di 30% diventerebbero facili da ottenere sul mercato statunitense.

Le autorità fiscali hanno una norma (circolare AFC 36 del 2012) riguardante i finanziamenti esteri, che sembra consentire i finanziamenti purché il reddito generato sia superiore agli interessi passivi, il che ovviamente sarebbe il caso.

Ci sarebbero feedback da esperienze reali qui?

Tieni presente che su IB prendiamo in prestito senza nemmeno rendercene conto. Le parole “prestito” o “debito” sono assenti. Vediamo semplicemente apparire un segno negativo sul totale della liquidità e un conto con interessi molto piccoli.

Buona sera,

Volevo iniziare una strategia basata sui dividendi azionari americani (sono residente in Svizzera) e mi chiedevo se ne valesse la pena in Svizzera, visto che lì i dividendi sono tassati (a differenza delle plusvalenze). Volevo essere sicuro di aver compreso il sistema fiscale svizzero prima di iniziare e avrei apprezzato qualsiasi discussione su questo argomento.

Da quanto ho capito, se ricevo un dividendo di 100 USD, verrò automaticamente tassato a 30% – 15% dagli USA e 15% dalla Svizzera, e quindi riceverò 70 USD di dividendo e avrò 30 USD di tasse.

Quando completerò la mia dichiarazione dei redditi, i dividendi lordi ricevuti durante l'anno verranno aggiunti al mio altro reddito e sarò tassato ad un'aliquota che dipenderà dalla mia fascia fiscale. Se ad esempio questa aliquota è 12%, dovrò farlo pagare CHF 12 (assumendo il tasso di cambio USDCHF = 1).

Invece i 15% di tasse svizzere che mi sono stati prelevati inizialmente possono essere recuperati, purché raggiungano l'importo minimo di CHF 50 per titolo.

Hai la mia stessa comprensione?

GRAZIE.

Ciao Girolamo,

Penso che le tasse non debbano essere trascurate, soprattutto per una strategia di dividendi che generalmente si estende a lungo termine.

E per quanto riguarda i mercati FR e All? Sapete se le tasse funzionano allo stesso modo?

Per un titolo svizzero, mi sembra che inizialmente i dividendi siano tassati 35%, ma questo può essere recuperato in seguito.

GRAZIE.

Ciao a tutti,

La percezione della tassazione dipende molto dal livello del proprio reddito e più precisamente dalla propria aliquota fiscale marginale.

Se guadagni un reddito considerato ordinario in Svizzera, la tassazione su alcuni dividendi aggiuntivi sarà relativamente bassa e potresti essere in grado di recuperare un po' se ti venissero trattenuti 35% alla fonte. Si noti che un broker straniero come IB detrae alla fonte 15% sui dividendi statunitensi ma nulla per le autorità fiscali svizzere (tranne forse se ricevessimo dividendi di origine svizzera – questo dovrebbe essere verificato).

Un residente svizzero può avere un'aliquota fiscale marginale di 45% (testarla sul simulatore del Canton Vaud). In questo caso un dividendo di $1000 su un titolo americano presso IB sarà tassato alla fonte 15%, quindi ulteriori 30% al momento della dichiarazione dei redditi.

Siamo lontani dall’immagine ingenua del paradiso fiscale svizzero. Quando verrà introdotta una “flat tax” al 30% comprensiva di tasse (escluse le plusvalenze) come farà la Francia a partire dal 2018?

Ciao Girolamo,

Mi piacerebbe sbagliarmi, ma lavorando di nuovo sul sito https://www.vd.ch/themes/etat-droit-finances/impots/impots-individuals-personnels-physicalques/calculer-mes-impots/#h2_vd_calculette_resultats

Penso che sia anche peggio del 45%. Per i redditi da investimenti di grandi dimensioni superiamo 60%.

Questo presupponendo che i dividendi siano 5%, quindi una fortuna pari a 20 volte il reddito.

Per un dipendente con un piccolo patrimonio (500.000) l'aliquota marginale di 45% viene raggiunta a 300.000 di reddito e la ritenuta alla fonte di 35% non è più recuperabile a partire da 130.000 di reddito.

A partire da 100.000 di reddito da investimento, varrà la pena andare a vivere in Costa Azzurra (per non parlare del Portogallo)

Il mio tavolo:

I ricchi devono essere compatiti... LOL

Ciao,

Riapro questo topic nella speranza di ricevere qualche feedback.

Ora ho un portafoglio azionario presso IB composto da:

– Azioni svizzere che pagano dividendi. Nessuna preoccupazione sopra: IB ha trattenuto un anticipo di 35% dai miei dividendi 2020, il che significa che ho ricevuto solo 65% di dividendi teorici. Questo non è un problema poiché l'importo prelevato verrà detratto dalla mia imposta ordinaria sul reddito. Va tutto bene.

– un’azione francese che produce petrolio e che è generosa sul dividendo. La mia domanda riguarda i dividendi (in EUR) pagati da questa società:

Sono domiciliato nel Canton Berna e, come già accennato, il mio broker è IB. Non ho ancora ricevuto alcun dividendo da questa società. Il prossimo pagamento dei dividendi avverrà all’inizio del 2021.

Leggendo un po' su internet, sento il bisogno di contattare me stessa IB, per cui l'imposta anticipata “riservata alla Francia” ammonta a «soltanto» 12,8%. Concretamente devo inviare loro dei documenti attestanti le azioni che ho prima del pagamento dei dividendi e devo far firmare questi documenti dall'amministrazione fiscale del cantone di Berna... Se non faccio tutto questo; sui miei dividendi francesi verrà applicata una ritenuta alla fonte più elevata e dovrò successivamente discutere con il fisco francese per recuperare ciò che devo recuperare.

Ho ragione o sono totalmente in occidente?

Feedback simile?

Ti troverò alcuni link a supporto delle mie parole…

Arrivederci !

Ciao Girolamo,

Mi sento un po' rassicurato leggendo questo. Mi dici che per gli altri paesi IB detrae automaticamente l'aliquota fiscale “buona” riservata al paese in cui ha sede la società che paga i dividendi.

Ciò significa nel tuo caso, se ho capito bene, che in nessun momento dovresti entrare in contatto con le autorità giapponesi per i tuoi titoli giapponesi. Gestisci le tue tasse con il tuo Cantone, ed è quello che vogliamo!

Cercando l'accordo Francia <-> Svizzera ho trovato questo:

L'istruzione amministrativa francese del 25 febbraio 2005 (vedi BOI 4 J-1-05) ha stabilito una procedura semplificata per ottenere l'aliquota convenzionale della ritenuta alla fonte sui dividendi (NB: 12.8%, questo è ciò che la Francia tiene per sé). Questo
procedura, aperta a tutti i residenti degli Stati che hanno concluso un accordo con la Francia
contro la doppia imposizione, ne consente l’immediata applicazione da parte degli enti paganti (NB: per me => Interactive Brokers), l'aliquota convenzionale della ritenuta alla fonte sui dividendi (NB: 12.8%), previa semplice produzione da parte del beneficiario della distribuzione di a certificato di residenza. Per beneficiare di questa procedura, gli interessati non devono presentare domanda al titolare del conto (NB: Broker interattivi), prima del pagamento dei dividendi da fonti francesi, che il modulo certificato 5000 (NB: questo è un certificato di residenza) senza dover presentare l'allegato modulo 5001 (NB: forma atroce, quindi uff!).

Quindi, per essere sicuro che sia tutto in ordine, vorrei contattare IB per sapere se hanno bisogno di un certificato di residenza (normalmente ne hanno già uno) e se possono confermare che prenderanno "solo" 12,8% del dividendo per i frouze (ho il diritto di dire frouze, sono francese 😉); in modo che non dovrò mai trattare con le autorità fiscali francesi per recuperare un "pagamento in eccesso" da parte loro.

Grazie per la rapida risposta Jérôme!