Rendimiento 2022

Le rebond technique du marché, entamé en octobre, s'est brisé les dents en décembre, avec une perte de plus de 8% en CHF pour le S&P 500. Le Índice de rendimiento suizo, plus défensif, a fait un peu mieux, en lâchant malgré tout 3.17%. Le determinando la cartera limitó el daño con una caída de “sólo” 1.7%.

El rendimiento de este año finalmente se sitúa en -3,9% frente a los -17,5% del índice MSCI Suiza. El resultado del PF en comparación con el mercado es realmente excelente, aunque esperaba poder terminar en territorio positivo. La cartera también osciló entre +61TP3Q y -51TP3Q durante el año, mientras que el mercado se hundió en números rojos brillantes.

Bien que la performance soit meilleure que celle du marché, une année négative n'est jamais agréable, d'autant que l'inflación a ratiboisé encore la valeur de notre argent. En cachant ses économies sous son matelas, Mémé a fait cette année mieux que la plupart des investisseurs, tout en ayant moins de travail. À court terme, on ne peut que lui donner raison. À plus longue échéance, évidemment, c'est une autre histoire.

Desde el lanzamiento de la cartera en dividends.ch en 2010, esto arroja un rendimiento anual promedio de 7,51 TP3T, en comparación con los 6,91 TP3T del índice de rendimiento suizo. Ciertamente, a la abuela no le fue tan bien.

Desde 2020, he transformado el portafolio de dividendos crecientes en una cartera de asignación táctica de activos con una gran parte de microcaps. En última instancia, esto debería ayudar a impulsar esta rentabilidad, mucho más allá de las cifras antes mencionadas, cuando el marco financiero, económico y geoestratégico se haya normalizado en cierta medida. Mientras tanto, debemos contentarnos con un desempeño relativamente superior.

Volatilidad

Du point de vue de la volatilidad, EL determinando la cartera demostró en este año 2022 su carácter resiliente y defensivo, cumpliendo su papel mucho más allá de las expectativas. La volatilidad se situó así en 12%, ¡la mitad que la del índice MSCI Suiza! Con tales cifras, el FP se comportó como si estuviera sobreponderado en bonos, a pesar de que durante todo el año tuvo una clara mayoría de acciones. Esto se debe a la asignación táctica de activos ampliamente diversificados, incluidas las numerosas características nuevas introducidas desde este verano.

Ingreso

Durante el año pude generar ingresos brutos por valor de 28.862 francos suizos a través de la cartera. Este es el récord desde que comencé a invertir.

Je viens d'écouler ma première année civile d'indépendance financière et, pourtant, contre toute attente, je n'ai pas encore eu à ponctionner ni sur ces dividendes, ni sur mon capital. En effet, je suis parvenu à vivre uniquement à partir des loyers encaissés et de ma petite activité accessoire, qui m'octroie plus de rentrées que prévu.

Es una agradable sorpresa, aunque eso significaría que podría haberme retirado de mi actividad asalariada mucho más rápidamente. Sin embargo, esto me da la posibilidad de reducir el tiempo dedicado a mi actividad secundaria, o dedicar más a mis hobbies. Por ahora, sin embargo, todavía espero algunos proyectos de ley importantes de las autoridades fiscales antes de sacar conclusiones más detalladas.

Un último activo aún en fase de prueba.

El nuevo activo del que os he estado hablando desde septiembre todavía se encuentra en un período exploratorio. Tendré que posponer una vez más su introducción en el FP. Tengo la esperanza de que podamos presentarlo el próximo mes, ya que los resultados muy prometedores de las pruebas retrospectivas están comenzando a traducirse en ganancias reales en la fase de prueba productiva. Mientras tanto, sigue apareciendo en la cartera como "Activo bajo prueba", justo antes de reservas y efectivo.

Mientras tanto, aprovecho para desearos un feliz año nuevo 2023.